Рубрики

PostHeaderIcon Уралсиб снизил рейтинг GDR Магнита до «держать» в связи с ростом котировок

    Финансовая корпорация «Уралсиб» понизила рекомендацию для глобальных депозитарных расписок ОАО «Магнит» с «покупать» до «держать» в связи с ростом котировок, сообщается в обзоре ФК.    Прогнозная стоимость этих бумаг, рассчитанная аналитиками «Уралсиба», осталась без изменения и составляет $26 за штуку.    «GDR «Магнита» за последние три месяца подорожали на 38%, и мы полагаем, что в настоящее время они исчерпали свой потенциал роста. В связи с этим мы понижаем рекомендацию для них до «держать», – говорится в обзоре.    Кроме того, аналитики ФК Тигран Оганесян и Никита Швед рекомендуют, учитывая 25%-ный дисконт в оценке X5 к «Магниту» по прогнозному коэффициенту «EV/EBITDA на 2010 год», перекладываться в GDR X5.    «Сегодня мы отдаем предпочтение GDR X5. За последние три месяца эти бумаги подорожали на 22%, при этом при текущих котировках потенциал роста бумаги составляет 18,5% к нашей прогнозной цене $51 за штуку. Финансовые показатели X5 по международным стандартам за I полугодие 2010 года отражают высокую рентабельность компании в течение отчетного периода. Кроме того, мы ожидаем, что операционные результаты за III квартал 2010 года, которые будут опубликованы 11 октября, продемонстрируют и ускорение роста выручки. У X5 более эффективная структура капитала и более низкие капзатраты, а рост за счет слияний и поглощений позитивно влияет на стоимость, поскольку компания может консолидировать местные розничные сети, заплатив за них намного меньше, чем составит их выручка за 2010 год», – говорится в аналитическом материале.       Оценки и рекомендации аналитиков «Уралсиба» (цены в долларах США):    Прогнозная цена Х5 – 51,0, (текущая цена Х5 – 42,70), рекомендация – покупать,    Прогнозная цена Магнит – 26,0, (текущая цена Магнит – 25,50), рекомендация – держать.

Источник

Похожие статьи:

  1. Deutsche Bank снизил рейтинг GDR Магнита до «держать» в связи с ростом котировок
  2. Deutsche Bank снизил рейтинг GDR СТС до «держать» в связи с ростом котировок
  3. ВТБ Капитал снизил рейтинг GDR Globaltrans до «держать» в связи с ростом котировок
  4. Credit Suisse снизил рейтинг GDR Магнита до «держать», в фаворитах GDR Х5
  5. Citi снизил рейтинг акций Дикси и GDR Магнита до «держать», оставив «покупать» только для GDR Х5

Оставить комментарий

Вы должны авторизоваться для отправки комментария.

Реклама
Rambler's Top100